中國證券報記者6月23日獲悉，6月22日，銀行間市場首批5單轉(zhuǎn)型債券成功發(fā)行。債券發(fā)行人分別是華能國際、大唐國際、中鋁股份、萬華化學(xué)及山鋼集團，募集資金主要用于天然氣熱電聯(lián)產(chǎn)項目建設(shè)、電解鋁節(jié)能技改、動能轉(zhuǎn)換升級減量置換等轉(zhuǎn)型領(lǐng)域。市場人士認(rèn)為，轉(zhuǎn)型債券的推出將更好支持傳統(tǒng)行業(yè)綠色低碳轉(zhuǎn)型，首批項目迅速落地體現(xiàn)了政策引領(lǐng)力、產(chǎn)業(yè)響應(yīng)度和市場認(rèn)可度。

拓寬企業(yè)融資渠道

5月31日，交易商協(xié)會發(fā)布《關(guān)于開展轉(zhuǎn)型債券相關(guān)創(chuàng)新試點的通知》。根據(jù)《通知》，轉(zhuǎn)型債券是指為支持適應(yīng)環(huán)境改善和應(yīng)對氣候變化，募集資金專項用于低碳轉(zhuǎn)型領(lǐng)域的債務(wù)融資工具，通過專項產(chǎn)品為行業(yè)轉(zhuǎn)型發(fā)展精準(zhǔn)引入資金活水。不到一個月，首批5單轉(zhuǎn)型債券便成功發(fā)行。

轉(zhuǎn)型債券相關(guān)創(chuàng)新試點是銀行間市場在綠色和可持續(xù)金融領(lǐng)域的又一重要舉措。氣候債券倡議組織(CBI)中國項目負(fù)責(zé)人謝文泓表示，這將有利于引導(dǎo)市場資金支持高碳排放行業(yè)進行迅速和根本性的低碳轉(zhuǎn)型。“此次在銀行間市場發(fā)行的首批轉(zhuǎn)型債券支持項目選取了電力、鋼鐵、化工等投資者最關(guān)注同時也是低碳轉(zhuǎn)型效益較為顯著的幾大行業(yè)。此外，參考國際經(jīng)驗和全球投資者對轉(zhuǎn)型金融產(chǎn)品的要求，首批項目發(fā)行人進行了詳細(xì)的信息披露和嚴(yán)謹(jǐn)?shù)耐獠吭u估。”

記者了解到，大唐國際轉(zhuǎn)型債券募集資金將用于高井燃?xì)鉄犭婍椖俊Ｔ擁椖繛橹脫Q燃煤機組天然氣清潔利用項目，是北京“四大燃?xì)鉄犭娭行摹钡闹攸c項目之一，預(yù)計每年可節(jié)約標(biāo)準(zhǔn)煤41.59萬噸，可減排二氧化碳183.85萬噸，實現(xiàn)燃煤到燃?xì)獾牡吞嫁D(zhuǎn)型和清潔供暖，具備良好的節(jié)能減排效益。

“轉(zhuǎn)型債券作為綠色債券的重要補充，為傳統(tǒng)高碳排放企業(yè)向低碳排放轉(zhuǎn)型拓寬了融資渠道、提供了更多的融資支持。”國家開發(fā)銀行資金部有關(guān)負(fù)責(zé)人稱。

中鋁股份發(fā)行的轉(zhuǎn)型債券募集資金投向500KA電解鋁生產(chǎn)線環(huán)保節(jié)能技術(shù)升級改造項目，通過引入國際領(lǐng)先的技術(shù)工藝，進一步降低碳排放水平。技改完成后，該生產(chǎn)線預(yù)計每年可節(jié)能3.52萬噸標(biāo)準(zhǔn)煤，減少二氧化碳排放19.07萬噸，各項能耗、能效指標(biāo)均優(yōu)于國家電解鋁行業(yè)先進值。

首批5單項目對發(fā)行人層面整體轉(zhuǎn)型規(guī)劃和路徑、募投項目領(lǐng)域、預(yù)計或?qū)嶋H的轉(zhuǎn)型效益等方面進行了詳細(xì)披露，均出具了第三方評估認(rèn)證報告，對發(fā)行人低碳轉(zhuǎn)型規(guī)劃、募集資金投向使用與管理、項目評估與篩選、環(huán)境效益、信息披露等內(nèi)容進行了全方位評估認(rèn)證。

助力轉(zhuǎn)型金融發(fā)展

多位專家表示，首批轉(zhuǎn)型債券落地是轉(zhuǎn)型金融活動中的重要舉措。普華永道中國ESG可持續(xù)發(fā)展市場主管合伙人倪清認(rèn)為，此次轉(zhuǎn)型債券的發(fā)行促進主體活動從高碳向低碳乃至脫碳轉(zhuǎn)變。

在中國銀行投資銀行與資產(chǎn)管理部副總經(jīng)理劉林看來，轉(zhuǎn)型金融近年來在國內(nèi)外得到了廣泛關(guān)注和快速響應(yīng)。轉(zhuǎn)型債券服務(wù)于長期可持續(xù)發(fā)展理念，可以將金融資源與實體經(jīng)濟轉(zhuǎn)型有效銜接起來，推動我國轉(zhuǎn)型金融體系進一步完善，將成為我國綠色金融的重要補充。

值得一提的是，本次批量化轉(zhuǎn)型債券發(fā)行為我國傳統(tǒng)高碳行業(yè)低碳轉(zhuǎn)型項目提供了精準(zhǔn)的公開市場直接融資。浦發(fā)銀行投資銀行部副總經(jīng)理宋瑞波表示，這將有效支持高碳排放企業(yè)開展技術(shù)升級改造、產(chǎn)能置換等具有節(jié)能降碳效果的項目，滿足了低碳轉(zhuǎn)型經(jīng)濟發(fā)展的融資需求。(中國證券報 彭揚）